DCA là gì? Phương pháp áp dụng DCA cho nhà đầu tư mới bắt đầu

DCA là gì trong chứng khoán?

Khái niệm DCA

DCA là viết tắt của Dollar – Cost Averaging hay còn gọi là chiến lược trung bình giá. Nhà đầu tư khi áp dụng chiến lược này sẽ chia nhỏ nguồn vốn của mình ra và đầu tư ở các thời điểm khác nhau thay vì chỉ đầu tư 1 lần duy nhất. 

>>> Xem thêm: Chứng khoán là gì? Phân loại chứng khoán hiện nay

Cách thức hoạt động của DCA

Cách thức hoạt động của nguyên tắc đầu tư này được hiểu đơn giản là: Nhà đầu tư sau khi theo dõi biến động thị trường trên thị trường, xem xét yếu tố giá cả của các loại hình tài sản,... sẽ chia số vốn thành các phần bằng nhau. Sau đó, đầu tư vào loại hình tài sản đã chọn theo từng giai đoạn. 

Đây là một trong những chiến lược được nhiều nhà đầu tư yêu thích bởi nó giúp giảm thiểu sự rủi ro từ những sự biến động không lường trước của thị trường. Cùng với một số vốn đầu tư như nhau, khi sử dụng phương pháp DCA nhà đầu tư sẽ mua thêm cổ phiếu khi giá thấp và ít tài sản hơn khi giá tăng cao.

>>> Xem thêm:

• MACD là gì? Công thức - Cách sử dụng MACD trong đầu tư chứng khoán
• Margin là gì? Cách sử dụng giao dịch ký quỹ Margin vào đầu tư chứng khoán

DCA tác động đến đầu tư như thế nào?

Bên cạnh câu hỏi DCA là gì, mọi người còn rất quan tâm đến những tác động của chiến lược này trong đầu tư. Thực chất, chiến lược này được đánh giá là dễ thực hiện nhưng hiệu quả thì rất vượt trội. Nó giúp bạn giảm thiểu rủi ro trong những giai đoạn thăng trầm của làn sóng thị trường, đồng thời, nó cũng giúp bạn kiếm được nhiều lợi nhuận hơn khi thị trường đi lên.

Giả sử, bạn có 10.000.000 VND và muốn đầu tư vào cổ phiếu A đang có giá là 25.000 VND/cổ phiếu. Thông thường, bạn sẽ dùng toàn bộ số tiền để mua cổ phiếu A. Tuy nhiên, khi áp dụng phương pháp DCA, bạn sẽ chia số vốn bằng các phần 5 phần bằng nhau. Và bạn sẽ phân bổ 5 phần vốn ấy để mua cổ phiếu A theo chu kỳ tuần. Với biến động giá của cổ phiếu A, sau 5 tuần bạn sẽ có:

Với giá mua cổ phiếu trung bình = 24.400 VND. 

Như vậy với số lượng vốn bỏ ra bằng nhau, nhà đầu tư khi áp dụng chiến lược DCA đã thu về 413 cổ phiếu lớn hơn khi đầu tư tất cả một lần, chỉ thu về 400 cổ phiếu. Với cách thức hoạt động này, dù thị trường có biến động tăng hay giảm thì tổng nguồn vốn của nhà đầu tư vẫn luôn được đảm bảo ở mức trung bình. Từ đó, rủi ro thua lỗ đã được giảm xuống đáng kể. 

>>> Xem thêm: Dãy số Fibonacci là gì? Cách chốt lời hiệu quả nhờ áp dụng Fibonacci

Ưu và nhược điểm của chiến lược trung bình giá DCA

Ưu điểm

Giảm thiểu rủi ro

Chia nhỏ thành các khoản đầu tư sẽ giúp bạn hạn chế rủi ro ở mức thấp nhất và bảo toàn vốn. Thay vì đầu tư 1 lần, các nhà đầu tư luôn có khoản vốn dự phòng để mua thêm cổ phiếu khi giá rẻ hoặc khi vào sóng tăng. Từ đó, giảm thiểu rủi ro mua đỉnh bán đáy. 

>>> Xem thêm: Top 9 kênh đầu tư sinh lời an toàn cho số vốn nhàn rỗi

Chi phí đầu tư tối ưu

Dự đoán diễn biến thị trường trong tương lai không hề dễ dàng, ngay cả đối với các nhà đầu tư lâu năm. Với chiến lược DCA, bạn sẽ luôn đủ vốn để mua được những vị thế giá rẻ nhất có thể. Bên cạnh đó, bạn sẽ không cần dồn một số vốn lớn ngay từ đầu để mua cổ phiếu bởi chỉ cần đầu tư khoản vốn được chia nhỏ trong một khoản thời gian nhất định. 

Đơn giản quá trình đầu tư

DCA là chiến lược đầu tư đơn giản, dễ áp dụng, giúp nhà đầu tư tiết kiệm thời gian bằng cách đầu tư một số tiền cố định theo định kỳ, không cần phân tích phức tạp hay dự đoán đỉnh đáy thị trường; thậm chí có thể tự động hóa trên ứng dụng, rất phù hợp với những người bận rộn.

>>> Xem thêm: Đầu tư cổ phiếu là gì? 5 bước đầu tư an toàn cho người mới bắt đầu

Hạn chế cảm tính cá nhân

Các biến động về giá của thị trường ít nhiều sẽ ảnh hưởng đến tâm lý của các nhà đầu tư. Từ đó, khiến họ khó khăn trong việc đưa ra quyết định. Việc đầu tư theo phương pháp DCA sẽ hạn chế tình trạng này. 

>>> Xem thêm: 

• 10 tựa sách best seller về đầu tư tài chính giúp sinh lời hiệu quả
• Top 10 cuốn sách chứng khoán hay nhất, dạy làm giàu cho người mới

Hạn chế

Không có lợi nhuận tối đa

Đây là điểm hạn chế lớn nhất của DCA bởi phương pháp này giúp bạn hạn chế thua lỗ nhiều nhất có thể thay vì đạt được một khoản lợi nhuận khủng khi đầu tư 1 lần với một mức giá cụ thể. Phương pháp này được đánh giá phù hợp nhất với các nhà đầu tư F0 vì việc hạn chế thua lỗ khi mới gia nhập thị trường là điều nên làm. 

>>> Xem thêm: Tìm hiểu về chứng khoán cho nhà đầu tư F0

Tốn nhiều thời gian và chịu phí giao dịch nhiều lần

Nhà đầu tư phải mua cổ phiếu với số lượng nhỏ nhiều lần trong một khoản thời gian nhất định nên sẽ tốn phí giao dịch nhiều hơn so với mua một lần. Chiến lược này được đánh giá sẽ tối ưu nhất cho các nhà đầu tư dài hạn.

Kém linh hoạt

Chiến lược DCA tuy an toàn và dễ áp dụng nhưng lại kém linh hoạt hơn so với các phương pháp đầu tư khác, bởi nhà đầu tư phải tuân thủ kế hoạch góp vốn định kỳ cố định mà không thể linh hoạt điều chỉnh theo biến động thị trường; ngay cả khi thị trường xuất hiện cơ hội mua vào giá thấp hoặc tín hiệu rủi ro cao, DCA vẫn buộc bạn tiếp tục đầu tư theo lịch trình đã đặt ra.

>>> Xem thêm: Top các phương pháp đầu tư chứng khoán hiện nay nhất định phải biết

Chiến lược DCA phù hợp với ai?

Nhà đầu tư dài hạn muốn tích lũy tài sản

DCA đặc biệt phù hợp với những ai có tầm nhìn dài hạn, mong muốn tích lũy tài sản một cách ổn định mà không cần bận tâm đến biến động ngắn hạn của thị trường. Bằng cách đầu tư định kỳ trong nhiều năm, nhà đầu tư vừa giảm thiểu rủi ro mua phải ở mức giá quá cao, vừa tận dụng được lợi thế lãi kép từ việc tái đầu tư lợi nhuận.

>>> Xem thêm: Nhà đầu tư cần làm gì vào mỗi khi thị trường điều chỉnh?

Người mới đầu tư chưa có kinh nghiệm

Với những người mới bắt đầu tham gia thị trường chứng khoán và chưa có nhiều kiến thức phân tích hay dự đoán xu hướng giá, DCA là chiến lược tối ưu. Phương pháp này giúp họ giảm áp lực tâm lý khi không cần canh “đỉnh – đáy”, đồng thời từng bước hình thành thói quen đầu tư kỷ luật.

>>> Xem thêm: Các thuật ngữ chứng khoán mà nhà đầu tư mới cần phải nắm

Nhà đầu tư có nguồn vốn nhỏ mỗi kỳ

DCA tạo cơ hội đầu tư dễ dàng hơn nhờ chia nhỏ khoản tiền để tham gia thị trường dần dần, thay vì phải bỏ ra số tiền lớn ngay từ đầu. Điều này đặc biệt hữu ích khi thị trường giảm, bởi nhà đầu tư vẫn đều đặn mua vào và trung bình giá vốn, hạn chế rủi ro so với việc dồn vốn một lần.

Người không có thời gian theo dõi thị trường

DCA cũng rất thích hợp với những ai bận rộn, coi việc đầu tư như một hình thức tiết kiệm dài hạn. Nhờ cơ chế định kỳ, nhà đầu tư không cần theo dõi thị trường thường xuyên, giảm nguy cơ đưa ra quyết định vội vàng do biến động ngắn hạn, từ đó duy trì được sự an toàn và bền vững cho khoản đầu tư.

>>> Xem thêm: Phân tích cơ bản trong đầu tư chứng khoán

Công thức tính DCA trung bình giá

Trong đó: 

• P: Là giá mua mỗi kỳ
• n: Là số lần mua

Ví dụ: Bạn đang muốn đầu tư khoản 5.000.000 vào cổ phiếu B trong thời hạn 5 tháng. Với sự biến động giá của cổ phiếu B theo từng tháng lần lượt là: 80.000; 85.000; 89.000; 84.000; 90.000. Khi đó, sau 5 tháng bạn sẽ có:

Giá mua cổ phiếu B sau 5 tháng là: 

DCA (B) = 5/(1/80.000 + 1/85.000 + 1/89.000 + 1/84.000 + 1/90.000) = 85.445 (VND) 

Như vậy, khi áp dụng phương pháp đầu tư DCA, bạn đã sở hữu 58,51 cổ phiếu với giá  85.445 VND/cổ phiếu. 

>>> Xem thêm: 

• Doanh thu thuần là gì? Cách tính doanh thu thuần chuẩn
• Công thức tính lãi suất kép tích lũy gửi ngân hàng chính xác nhất
• Đòn bẩy tài chính trong chứng khoán: Vai trò và công thức tính

Cách vận dụng chiến lược trung bình giá DCA hiệu quả

Bạn có thể triển khai chiến lược trung bình giá DCA hiệu quả dựa trên các bước sau:

• Bước 1: Xác định mức rủi ro tối đa mà bạn có thể chấp nhận được (thường khoảng 5 – 10%) để chuẩn bị tâm lý khi kế hoạch không như kỳ vọng.
• Bước 2: Tính toán và xác định tần suất đặt lệnh phù hợp với khả năng tài chính của bạn.
• Bước 3: Lên kế hoạch phân bổ vốn hợp lý cho từng lần giao dịch.
• Bước 4: Xây dựng kế hoạch đầu tư, xác định thời gian đặt lệnh mua, đồng thời quy định rõ điểm chốt lời và cắt lỗ.
• Bước 5: Chọn thời điểm tiến hành DCA phù hợp để tối ưu hiệu quả đầu tư.

>>> Xem thêm: Price Action là gì? Ứng dụng chiến lược giao dịch Price Action trong chứng khoán

Những lưu ý khi thực hiện chiến lược DCA 

Chiến lược trung bình giá được xem là khá đơn giản và bất kỳ nhà đầu tư nào cũng có thể áp dụng nó. Tuy nhiên, để duy trì được phương pháp đầu tư hiệu quả này, nhà đầu tư cần lưu ý những vấn đề sau: 

Là phương pháp đầu tư dành cho Holder

Khác với mục đích mua bán lướt sóng ăn chênh lệch của các trader, nhà đầu tư khi sử dụng phương pháp này nên xác định sẽ đầu tư vào tài sản trong dài hạn. Mục đích cơ bản của DCA là mua được cổ phiếu nhiều nhất mà mức giá phải tối ưu nhất. Từ đó, giảm thiểu rủi ro mua đỉnh bán đáy. Do đó, trước khi áp dụng chiến lược DCA, các nhà đầu tư cần xác định rõ mục ý định đầu tư của mình.

Kiên trì thực hiện chiến lược đến cùng

Nếu đã quyết định áp dụng DCA, hãy kiên trì với chiến lược này bởi không có phương pháp đầu tư nào có hiệu quả ngay lập từ chỉ sau một hoặc hai lần thực hiện. Lưu ý rằng DCA chỉ giúp bạn giảm thiểu rủi ro hơn so với việc “bỏ tất cả trứng vào một giỏ” chứ không hoàn toàn loại bỏ tất cả rủi ro đầu tư. Do đó, hãy tiếp tục theo dõi và cập nhật các thời điểm cũng như mức giá DCA của mình. Điều này sẽ giúp bạn kiểm soát khoản đầu từ của mình tốt hơn đồng thời cũng tránh các yếu tố cảm xúc nhất thời ảnh hưởng đến quyết định đầu tư của bản thân.

>>> Xem thêm: Đầu tư chứng khoán dài hạn là gì? Top cổ phiếu nên đầu tư dài hạn

Quản lý vốn trong đầu tư

Trong đầu tư quan trọng nhất vẫn là quản lý vốn hiệu quả. Sẽ vô ích nếu bạn có một chiến lược đầu tư tuyệt vời nhưng lại thiếu hụt hay hết vốn. Chiến lược DCA yêu cầu bạn phải quản lý vốn thật chặt chẽ bởi sẽ rất dễ rơi vào cái bẫy trút toàn bộ số tiền mua số cổ phiếu đang thấp và trông mong số cổ phiếu ấy sẽ tăng trong tương lai. 

>>> Xem thêm: Tổng hợp kiến thức, chiến thuật đầu tư tài chính hiệu quả

Giải đáp những thắc mắc về chiến lược DCA

Tần suất giao dịch khi áp dụng chiến lược DCA như thế nào là tốt nhất?

Tần suất giao dịch là yếu tố then chốt để DCA phát huy hiệu quả. Tùy vào tổng số vốn dự kiến và đặc điểm của tài sản, bạn có thể lựa chọn đầu tư theo tuần, tháng hoặc quý. Quan trọng nhất là duy trì sự ổn định và tuân thủ kỷ luật đã đặt ra, thay vì thay đổi thất thường theo biến động thị trường.

>>> Xem thêm: Đầu tư tài chính là gì? Các hình thức đầu tư hiệu quả, an toàn nhất

DCA có thể áp dụng cho mọi loại tài sản không?

Chiến lược DCA có thể áp dụng cho nhiều loại tài sản, nhưng hiệu quả nhất khi dùng với các tài sản có biến động vừa phải và triển vọng tăng trưởng dài hạn như cổ phiếu, quỹ đầu tư hoặc trái phiếu. Ngược lại, với các tài sản biến động mạnh, khó đoán định, DCA có thể không mang lại kết quả như kỳ vọng.

Mở Tài Khoản Chứng Khoán trên Zalopay

Nếu bạn là nhà đầu tư mới và đang tìm một kênh giao dịch chứng khoán an toàn, uy tín để gắn bó lâu dài, Zalopay là lựa chọn đáng cân nhắc. Với sản phẩm “Tài Khoản Chứng Khoán” do DNSE cung cấp, bạn có thể bắt đầu đầu tư chỉ từ 01 cổ phiếu, giúp việc tham gia thị trường chứng khoán trở nên đơn giản và phù hợp với mọi đối tượng.

Bên cạnh đó, người dùng còn được tận hưởng lợi ích từ hệ sinh thái Zalopay, đồng thời dễ dàng cập nhật thông tin thị trường, giá cổ phiếu và các khuyến nghị đầu tư từ chuyên gia DNSE ngay trên ứng dụng, giúp đưa ra quyết định hiệu quả hơn.

Khi đến kỳ hạn, doanh nghiệp sẽ chi trả cổ tức trực tiếp qua “Tài Khoản Chứng Khoán” trên Zalopay. Thông thường, thời gian thanh toán bằng tiền mặt kéo dài khoảng 1,5 – 2 tháng sau khi doanh nghiệp hoàn tất các thủ tục và quy định niêm yết cổ phiếu. 

Hướng dẫn đăng ký “Tài Khoản Chứng Khoán” trên Zalopay:

• Bước 1: Mở ứng dụng Zalopay và chọn “Tất cả”.
• Bước 2: Ở mục Tài chính, chọn “Chứng khoán”.
• Bước 3: Nhập bổ sung email, kiểm tra và cập nhật thông tin cá nhân chính xác để được duyệt đăng ký. Sau đó, nhấn “Tiếp tục”.
• Bước 4: Chờ duyệt thông tin từ Zalopay.

Như vậy, bài viết đã giải đáp rõ DCA là gì và mục đích của chiến lược này. Về bản chất, DCA giúp nhà đầu tư chia nhỏ khoản vốn, có thêm thời gian quan sát thị trường và giảm thiểu rủi ro trong giai đoạn tìm hiểu. Đây là lựa chọn phù hợp cho những ai muốn đầu tư an toàn nhưng vẫn hướng đến tiềm năng sinh lời dài hạn. Nếu bạn là nhà đầu tư F0, hãy bắt đầu hành trình đầu tư an toàn với “Tài khoản Chứng khoán” trên Zalopay ngay hôm nay!